10月28日,中粮集团有限公司在北京宣布,其参与主导的两项并购交易已经通过全球并购审查,并顺利完成交割。此举意味着,中粮完成国际布局第一步,打造国际大粮商之路正式开启。通过这两宗并购,中粮海外营业收入将超过国内业务,实现产业链全球布局。
今年2月和4月,中粮先后完成了对荷兰农产品及大宗商品贸易集团尼德拉51%的股权和香港农产品、能源产品、金属矿产品全球供应链管理公司来宝集团旗下来宝农业51%的股权收购。这两项收购是国内粮油食品行业规模最大的海外并购。
在这两项交易中,中粮与厚朴投资、世界银行成员机构国际金融公司、淡马锡、渣打私募股权投资等财务投资人进行联合投资。其中,中粮与跨国投资团间的投资比例为6:4,由中粮控股。
中粮集团董事长宁高宁在新闻发布会表示,“收购完成后,中粮的全球布局将比较完善和均衡,成为农业、粮食、食品综合的领先全球公司。”他表示,收购动因是看到中国市场的成长性,出于资源整合的逻辑,规模效应的提升,对产业链的理解和未来发展的预期。收购将会大大提升供应链效率,提升中国粮食安全和供应的保障。
此次并购后,中粮资产将超过570亿美元,营收合计633亿美元,仓储能力1500万吨,年加工能力8400万吨,年港口中转能力4400万吨,年经营量1.5亿吨。同时,还拥有包括种植、采购、仓储、物流和港口在内的全球生产采购平台和贸易网络。
尼德拉是全球知名的农产品及大宗商品贸易集团,在世界18个主要进出口国家从事粮食分销和国际贸易业务,在南美粮源掌控能力和种子业务的核心技术方面占据优势。来宝农业主要从事农产品贸易和加工业务,是来宝集团的农业业务平台,拥有关键区域的物流资产布局和糖业务的产业链优势。
中粮认为,这两宗并购将把尼德拉和来宝农业的国际生产采购平台与中粮现有的国内物流运输、加工中心和销售网络结合起来,实现中粮供应链向全球的延伸。并购整合完成后,在全球最大的粮食产地南美、黑海等国家及地区和拥有全球最大粮食需求增量的亚洲新兴市场间,中粮将打通这一通道。
厚朴投资管理合伙人毕明建认为,“亚洲的经济增长正在带动消费增长,而美洲和东欧的农产品生产将继续扩大,国际贸易流动与日俱增。在可预见的未来,亚洲对肉类、乳制品和谷物等食品的需求将持续增长。”
中粮集团计划三年后进行IPO
北京时间10月28日晚间消息,中国最大谷物交易商、国有粮食巨头巨头中粮集团董事长宁高宁近日表示,该集团计划进行首次公开募股(IPO),本次IPO资产包括中粮集团今年早些时候从Nidera B.V.公司、来宝集团收购的相关资产。
宁高宁表示,本次上市可能需要三年时间才能完成,中粮集团在短期内不会进行更多大规模的收购。在过去十年中,中国国有企业斥资数十亿美元收购金属及能源领域的资产,不过最近增加了对海外粮食资产的投资。在中国市场,财富的增加刺激了对食品资源的需求。中国站2011年成为大米净进口国,并且近年来中国食品相关的进口增长速度也远远高于出口。
中粮集团在今年2月收购了荷兰谷物交易商及种子研发公司Nidera,然后在4月收购了新加坡上市的来宝集团旗下农业加工与交易公司Noble Agri Ltd 51%的股份,中粮集团为这两笔交易花费约30亿美元资金。中粮集团表示,其目标是将大型粮食生产区域包括南美、黑海地区与亚洲联系起来,亚洲是全球最大的食品市场。这些收购交易给中粮集团在全球范围内采购粮食及吸取农业技术提供了立足点,Noble Agri的业务包括巴西的糖厂、阿根廷的大豆压榨厂、乌克兰粮仓。Nidera最著名的是谷物交易,不过也在研发提高效益的种子技术。
中粮集团表示,在完成前述收购交易后的总收入达到633亿美元,不过未具体说明时间。另外,该集团2012年总营收为340亿美元。按年度数据来看,中粮集团完成收购交易后的收入水平使得该企业成为全球最大农业综合企业,超过美国邦奇公司。
此前,中粮集团宣布,已经完成对另外两家全球农产品交易商控股权的收购。
中粮集团表示其分别收购荷兰尼德拉集团和香港来宝农业51%股权,已经顺利通过全球并购检查并完成了交易内容。
今年4月中粮集团宣布同意斥资15亿美元收购香港来宝集团旗下农业业务的大部分股权,而这也是中粮集团在不到两个月的时间内进行的第二笔交易。中粮集团将和来宝集团成立一家合资企业,中粮集团在其中占股51%。中粮集团和荷兰尼德拉集团之间的交易是中国农业产业历史上最大规模的海外收购案,两家企业将合作建立新的管道以共享市场信息并且共同运营合资企业。
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